Ουόρεν Μπάφετ: To «Θαύμα της Ομαχα» λέει αντίο
Ενας από τους πιο πετυχημένους – αν όχι ο πιο πετυχημένος – επενδυτής στην ιστορία, το «Θαύμα της Ομαχα», ο άνθρωπος που αρέσκεται να τρέφεται κυρίως με χάμπουργκερ και αναψυκτικά, ο έκτος πλουσιότερος άνθρωπος στον κόσμο, ο Ουόρεν Μπάφετ, αποφάσισε να παραδώσει τα ηνία της επενδυτικής του εταιρείας Berkshire Hathaway στα 94 χρόνια του.
Κάθε χρόνο οι πιστοί του οπαδοί και επενδυτές της Berkshire Hathaway συνέρρεαν στην Ομαχα της Νεμπράσκα των ΗΠΑ για να παρευρεθούν στη γενική συνέλευση της εταιρείας και να έχουν την ευκαιρία να κάνουν ερωτήσεις και να μιλήσουν με το είδωλό τους. Για αυτό άλλωστε η ετήσια γενική συνέλευση της Berkshire έχει αποκαληθεί το Γούντστοκ του Καπιταλισμού. Ολοι περίμεναν ότι κάποια στιγμή θα αποχωρούσε λόγω ηλικίας, κανείς όμως δεν ήθελε να το παραδεχτεί.
Ηδη από πέρυσι ο ίδιος άρχισε να ετοιμάζει τους επενδυτές και τα στελέχη της εταιρείας για το μέλλον χωρίς αυτόν. Μιλώντας τότε στην ετήσια γενική συνέλευση, ο δισεκατομμυριούχος Μπάφετ με προσωπική περιουσία που το Bloomberg υπολογίζει σήμερα σε 162 δισ. δολάρια, θέλησε να καθησυχάσει τους παρευρισκομένους ότι έχει ήδη ετοιμάσει σχέδιο διαδοχής. Τότε είχε μιλήσει για τον αντιπρόεδρο της εταιρείας, Γκρεγκ Αμπελ. Αυτό είναι το πρόσωπο που από τα τέλη του 2025 θα αναλάβει πλέον τα καθήκοντα του διευθύνοντος συμβούλου, παίρνοντας το χρίσμα από τον ίδιο το Μπάφετ. Ακόμη και ο Αμπελ εξεπλάγη από την παράδοση της εξουσίας σε αυτόν το προηγούμενο Σάββατο στη γενική συνέλευση της Berkshire.
Φαίνεται ότι ο θάνατος του Τσάρλι Μάνγκερ τον Νοέμβριο του 2023, που ήταν το δεξί χέρι του Μπάφετ στην Berkshire, σηματοδότησε το τέλος μιας εποχής. Η εταιρεία εδώ και περίπου πέντε χρόνια ετοιμαζόταν για την επόμενη γενιά στελεχών που θα λαμβάνουν τις επενδυτικές αποφάσεις αντί για τον Μπάφετ και τον Μάνγκερ.
Ο Ουόρεν Μπάφετ ούτε λίγο ούτε πολύ έκανε την επενδυτική του εταιρεία όμιλο – κολοσσό με κεφαλαιοποίηση άνω των 1,16 τρισ. δολαρίων και τον εαυτό του πολυδισεκατομμυριούχο. Παρέμεινε στη θέση του διευθύνοντος συμβούλου για 60 συναπτά έτη και κατάφερε να προσφέρει αποδόσεις χωρίς προηγούμενο για όσους επένδυσαν στις μετοχές της Berkshire Hathaway. Προσέφερε συνδυασμένη ετήσια άνοδο 20% για τις μετοχές της Berkshire μεταξύ 1965 και 2024, σε σύγκριση με περίπου 10% για τον βασικό χρηματιστηριακό δείκτη S&P 500. Αυτή του η επιτυχία από προσεκτικά επιλεγμένες επενδύσεις σε εταιρείες του έδωσε τη μεγάλη του φήμη.
Ο Μπάφετ είχε απορρίψει βραχυπρόθεσμες και αμιγώς κερδοσκοπικές επενδυτικές στρατηγικές και είχε υιοθετήσει στρατηγική αγοράς και διακράτησης μετοχών μέσω μακροπρόθεσμων επενδύσεων, ενώ όταν αγόραζε ποσοστό σε μια εταιρεία έδινε πάντα ιδιαίτερη έμφαση στο ποιόν της διοίκησής της.
Το χαρτοφυλάκιο της Berkshire Hathaway είναι ενδεικτικό του βεληνεκούς των επενδύσεών του, αφού περιλαμβάνει μερικές από τις μεγαλύτερες εταιρείες του κόσμου με βάση την κεφαλαιοποίηση. Πρόκειται μεταξύ άλλων για την Apple, την American Express, την Bank of America, την Coca-Cola, τη Chevron, τη Moody’s, την Occidental Petroleum και την Kraft Heinz.
Η φιλοσοφία του στις επενδύσεις ήταν συγκεκριμένη. «Ενας απλός κανόνας υπαγορεύει τις αγορές μου: Να φοβάσαι όταν οι άλλοι είναι άπληστοι και να είσαι άπληστος όταν οι άλλοι είναι φοβισμένοι», έλεγε.
Με την ανακοίνωση της αποχώρησής του, τα μηνύματα θαυμασμού για ό,τι πέτυχε ήταν πολλά – και από κορυφαία στελέχη μερικών από τις πιο πετυχημένες εταιρείες στον κόσμο. «Δεν υπήρξε ποτέ κάποιος σαν τον Ουόρεν και αμέτρητοι άνθρωποι, συμπεριλαμβανομένου εμού, έχουν εμπνευστεί από τη σοφία του. Ηταν ένα από τα μεγάλα προνόμια της ζωής μου να τον γνωρίζω», είπε για αυτόν ο Τιμ Κουκ, το αφεντικό της Apple, της εταιρείας με τη μεγαλύτερη κεφαλαιοποίηση στον κόσμο.
Ο Μπάφετ γεννήθηκε στην Ομαχα της Νεμπράσκα το 1930. Ανέπτυξε ενδιαφέρον για τις επιχειρήσεις και για επενδύσεις από πολύ νέος. Το 1947 σπούδασε στη σχολή Wharton του Πανεπιστημίου της Πενσιλβάνια και στη συνέχεια στο Πανεπιστήμιο της Νεμπράσκα. Αποφοίτησε από το Columbia Business School.
Το 1956 δημιούργησε την εταιρεία Buffett Partnership, η οποία στην πορεία απέκτησε την εταιρεία κατασκευής κλωστοϋφαντουργικών προϊόντων με την ονομασία Berkshire Hathaway. Η εταιρεία είναι όμιλος συμμετοχών με στόχο τις επενδύσεις χαρτοφυλακίου.
Τώρα οι μέτοχοι της Berkshire Hathaway ελπίζουν ότι ο όμιλος που έχτισε σε διάστημα 60 ετών θα διατηρήσει τη μακροπρόθεσμη εστίαση και κουλτούρα του, αλλά ανησυχούν για την απώλεια του οράματος του Μπάφετ. Από εδώ και στο εξής όλοι περιμένουν να δουν την πορεία που θα ακολουθήσει ο επενδυτικός όμιλος, ο οποίος έχει συμμετοχές σε 189 επιχειρήσεις, 264 δισεκατομμύρια δολάρια σε μετοχές και 348 δισεκατομμύρια δολάρια σε μετρητά, αφού ο άνθρωπος που είναι τόσο συνδεδεμένος με αυτόν αποχωρήσει από το προσκήνιο.