Рынок США. Сильный отскок наверх

S&P500

Обзор 05.10

Рынок США. Отскок от сильной поддержки.

Главные индексы выросли в среду: Доу 0%, NASDAQ +0.9%, S&P500 +0.4%, S&P500 4263, диапазон 4220 - 4300.

В среду торговля была волатильной и в конечном итоге завершилась вблизи лучших уровней дня. Ценовое движение на перепроданном рынке казначейских облигаций послужило поводом для восстановления перепроданного фондового рынка.

Доходность по 2-летним облигациям установилась на уровне 5,09%, что на пять базисных пунктов ниже, чем вчерашнее закрытие, после достижения 5,17% за ночь. Доходность 10-летних облигаций остановилась на уровне 4,74%, что на семь базисных пунктов ниже вчерашнего уровня после достижения 4,88% за ночь.

Динамика мега-капитализации была неотъемлемой частью движения индексов. ETF Vanguard Mega Cap Growth (MGK) закрылся ростом на 1,5%, тогда как индекс S&P 500, взвешенный по рыночной капитализации, прибавил 0,8%. Apple (AAPL 173,66, +1,26, +0,7%), со своей стороны, зафиксировала рост, несмотря на понижение рейтинга KeyBanc Capital Markets до Sector Weight с Overweight.

Акции полупроводниковых и растущих компаний оказали дополнительную поддержку более широкому рынку. Индекс PHLX Semiconductor вырос на 1,4%, а индекс роста Russell 3000 закрылся на 1,3% выше.

Тем не менее многие другие акции пошли на подъем, о чем свидетельствует рост на 0,6% индекса Invesco S&P 500 Equal Weight ETF (RSP). Девять из 11 секторов индекса S&P 500 продемонстрировали рост. Секторы потребительских услуг (+2,0%), коммуникационных услуг (+1,3%) и информационных технологий (+1,3%), в которых представлены компании с мега-капитализацией, закрылись на вершине таблицы лидеров.

В то же время в энергетическом секторе (-3,4%) зафиксировано наибольшее снижение: цены на нефть упали на 5,2% до $84,70 за баррель. Это снижение было объяснено опасениями по поводу ослабления спроса в условиях замедления экономического роста под влиянием более высоких процентных ставок.

Кроме того, облако политической неопределенности нависло над рынком после того, как Палата представителей проголосовала 216–210 за отстранение Кевина Маккарти от поста спикера Палаты представителей. Это, вероятно, осложнит переговоры, чтобы избежать нового закрытия правительства после 17 ноября, поскольку дела в Палате представителей будут приостановлены до тех пор, пока не будет избран новый спикер. Тем не менее это облако неопределённости не повлияло на парад отскоков.

Опубликованный утром отчет ADP об изменениях в сфере занятости показал более слабый, чем ожидалось, рост числа рабочих мест в сентябре, а PMI в сфере услуг ISM показал умеренное замедление темпов роста по сравнению с августом, но августовские производственные заказы оказались намного сильнее, чем ожидалось, быстро восстановившись от снижения в июле.

• Индекс Nasdaq Composite: +26,5% с начала года
• S&P 500: +11,1% с начала года
• S&P Midcap 400: +0,4% с начала года
• Промышленный индекс Доу-Джонса: -0,1% с начала года.
• Рассел, 2000 г.: -1,8% с начала года.

Обзор экономических данных:

• В отчете ADP об изменениях в сфере занятости указано, что число рабочих мест в частном секторе выросло на 89 000 в сентябре (консенсус 150 000) после пересмотренного увеличения на 180 000 в августе (со 177 000).
• Еженедельный индекс заявок на ипотеку MBA упал на 6,0%, при этом заявки на покупку снизились на 6,0%, а заявки на рефинансирование упали на 7,0%.
• Индекс деловой активности в сфере услуг ISM снизился до 53,6% в сентябре (консенсус 53,7%) с 54,5% в августе. Разделительная линия между ростом и сокращением составляет 50,0%, поэтому сентябрьские показатели указывают на расширение активности в секторе услуг, но немного более медленными темпами, чем в августе. Сентябрь стал девятым месяцем подряд роста сектора услуг.
  • Ключевой вывод из отчета заключается в том, что крупнейший сектор экономики США остается в режиме роста, чему способствует продолжающийся рост активности и занятости нового порядка, и все еще игнорируя любые жесткие взгляды.
• Производственные заказы в августе выросли на 1,2% по сравнению с предыдущим месяцем (консенсус - 0,3%) после непересмотренного снижения на 2,1% в июле. Без учета транспорта производственные заказы выросли на 1,4% в месячном исчислении после увеличения на 0,9% в июле. Поставки промышленных товаров подскочили на 1,3% в месячном исчислении после увеличения на 0,7% в июле.
  • Ключевой вывод из отчета заключается в том, что производственные заказы, снизившиеся в июле, быстро восстановились в августе, что не указывает на то, что экономика убедительно теряет темпы роста.
• Еженедельные запасы сырой нефти EIA снизились на 2,22 миллиона баррелей после снижения на прошлой неделе на 2,17 миллиона баррелей.

Экономический календарь четверга включает в себя:

• 08:30 по восточному времени: еженедельные заявки по безработице (консенсус 225 000; ранее 204 000) и продолжающиеся заявки (ранее 1,670 млн); Торговый баланс за август (консенсус - $65,1 млрд; ранее - $65,0 млрд)
• 10:30 по восточному времени: Еженедельные запасы природного газа (ранее +90 млрд куб. футов)

Энергетика. Нефть Брент резко упала до 86.20 долл.

Вывод. Рынок США сильно отскочил наверх от важной поддержки - 200 дневной средней по S&P500. Более того - примерно в этом же месте сошлись 50 и 100 недельная средняя по S&P500. Вполне возможно что с этих уровней начнется рост рынка США и продлится до конца года.

Макаров Михаил, еще больше аналитики:

https://www.instaforex.com/ru/forex_analysis/?х=mmakarov

https://www.instaforex.com/ru/forex_analysis/?х=mmakarov