Уперлись в лимит: занимать на кредитку становится всё сложнее

Получить кредитную карту на большую сумму становится всё труднее: средний размер лимитов быстро падает. По данным Национального бюро кредитных историй (НБКИ), он упал в апреле ниже 100 тыс. рублей, сократившись на 13,3% к тому же месяцу прошлого года и на 1,7% — к марту. В целом тренд на снижение лимитов фиксируется с лета прошлого года, несмотря на снижение покупательной способности рубля. Аналитики считают, что это явный признак будущего снижения потребительского спроса и падения розничных продаж в экономике.

Вопреки росту кредитоспособности

Отметим, что это происходит на фоне роста среднего персонального кредитного рейтинга (ПКР) заемщика, который сейчас составляет 651 балл (минимальное значение — 1 балл, максимальное — 999 баллов). Рост ПКР означает в том числе увеличение отказов по кредитам. Но даже надежным плательщикам становится всё труднее взять кредит, в случае карт — получить значительный объем лимита. Обладатель ПКР в 710 баллов (заметно выше среднего) может рассчитывать на лимиты в пределах от 50 до 150 тыс. рублей. Для того чтобы получить 150–500 тыс., нужно уже иметь рейтинг в 794 балла. А граждане со средним рейтингом в 467 баллов, не получат на кредитку более 10 тыс. рублей.

Наибольший средний размер лимитов по выданным новым кредитным картам в регионах РФ (среди 20 регионов-лидеров в данном сегменте розничного кредитования) в апреле 2025 года был отмечен в Москве (129,8 тыс. рублей), Санкт-Петербурге (114,3 тыс. рублей), Московской области (113,7 тыс. рублей), а также в Тюменской (105,8 тыс. рублей) и Ленинградской (105,4 тыс. рублей) областях. Самое существенное снижение среднего размера лимитов по кредитным картам (среди 20 регионов РФ — лидеров в этом типе розничных кредитов) в апреле 2025 года по сравнению с аналогичным периодом прошлого года продемонстрировали Ростовская область (-21,8%) и Москва (-19,5%), Тюменская (-18,3%) и Московская (-17,6%) области, а также Санкт-Петербург (-17,2%).

В НБКИ отмечают, что снижение среднего размера лимитов по выданным картам является следствием жесткой денежно-кредитной политики регулятора по охлаждению кредитного рынка. В то же время выдача новых кредитных карт в 2025 году стабилизировалась после нескольких месяцев непрерывного снижения во второй половине прошлого года.

Обвал ипотеки и автокредита

Кредитные карты — это лишь один из «фронтов», на котором происходит стремительное сжатие розничного кредитования. К примеру, средний размер потребительского кредита в апреле немного поднялся по сравнению с началом года, но по-прежнему почти на 10% уступает показателям начала 2024-го. А общий объем такого кредитования рухнул более чем в два раза, причем динамика падения имеет тенденцию к ускорению (в декабре 2024 года — снижение на 49% к тому же месяцу предыдущего года, в апреле 2025-го — уже на 57%).

Схожая ситуация и в сфере автомобильных кредитов, где в первом квартале фиксировался обвал на 58%. Ипотеку пока худо-бедно поддерживают льготные программы (в первую очередь, семейная), однако коммерческая ипотека давно стала недоступной. Мало того что ставка находится вблизи 30% годовых, так еще и банки постоянно требуют всё большего первого платежа. Стартовый взнос кое-где достигает 75%, в миллионниках стабильно превышая 60%. Фактически рыночная ипотека превратилась в инструмент доплаты, который берут только в крайних случаях.

Всему этому удивляться не стоит, если ориентироваться на жесткую политику ЦБ, которая выражается не только в повышении ключевой ставки, но и в мерах макропруденциального регулирования, которые постоянно ужесточаются. Эффектом этого ужесточения становится негативное влияние на потребительский спрос. Рост доходов населения в последние пару лет существенный — но без кредитования розничный рынок расти не может.

Как отмечает эксперт по фондовому рынку «БКС Мир инвестиций» Людмила Рокотянская, жесткое регулирование Банка России в вопросе необеспеченного потребительского кредитования, отрицательно сказывается динамике потребительского спроса — особенно в части непродовольственных товаров, которые часто покупаются в кредит.

— Согласно отчетам ЦБ, серьезное охлаждение спроса уже наблюдается в сегментах легковых автомобилей, смартфонов и другой электроники. При этом давление на спрос оказывает не только доступность кредита, но и другие факторы. В первую очередь — это высокие ставки по вкладам. Они стимулируют людей отказываться от покупок и переходить к сберегательной стратегии поведения. Также Банк России отмечает фактор исчерпания отложенного спроса, который наблюдался последние несколько лет, — отмечает эксперт.

Против инфляции любой ценой

Но политика регулятора довольно прозрачна — в борьбе с ростом цен все средства хороши.

— Собственно торможение потребительского спроса ведет к торможению инфляции в этом сегменте. А сейчас ЦБ как раз и борется с инфляцией. В части инфляции непродовольственных товаров, можно сказать, что Банк России добился своих целей, — добавила Рокотянская.

Основатель сервиса проверки кредитных историй «Кредчек» Эльман Мехтиев заметил, что макропруденциальные лимиты действуют, долговая нагрузка сокращается, и это даже гораздо более важно, чем снижение потребления.

— Если потребление росло только за счет кредитования, это означает, что в экономике что-то происходит неправильно. И если темпы роста долговой нагрузки превышают темпы роста доходов, то это дважды неправильно. Поэтому да, сжатие потребления будет, но эффект будет гораздо больше от того, что не будет лишней долговой нагрузки, не будет закредитованности и экономика в конечном итоге будет более здоровой, — убежден собеседник «Известий».

В то же время по словам исполнительного директора, руководителя практики управления финансовыми рисками «ТеДо» Дмитрия Копылова, снижение среднего лимита не означает, что общая задолженность заемщиков уменьшается.

— Это скорее связано с тем, что банки оптимизируют потребление капитала и чаще снижают доступные лимиты у тех заемщиков, которые не используют кредитные карты. Однако, если продолжится тренд на ужесточение требований к капиталу, банкам придется сокращать лимиты и по тем клиентам, которые активно пользуются кредитными картами. В перспективе 1–2 лет это может привести к снижению потребления, — полагает эксперт.

В свою очередь, Рокотянская констатирует, что в сегменте продовольственных товаров бой с инфляцией еще до конца не выигран.

— Здесь потребительский спрос является более устойчивым в силу того, что товары ежедневного потребления люди купят в любом случае. Это позволяет производителям многих базовых товаров повышать цены по мере роста издержек. Также можно отметить фактор влияния зарплат, которые сильно выросли в прошлом году и продолжили расти в начале года текущего, — констатирует Рокотянская.